液壓傳動與電氣、機械等傳動相比較，有如下優點：
1.在輸出同等功率的條件下，液壓傳功裝置體積小、重量輕、結構緊湊、慣性小、動作靈敏。例如：同功率的油馬達體積僅為電動機體積的12-13%，同功率的油泵重量僅為發電機重量的十分之一左右。
2.能在很大的調速范圍內實現無級調速。其結構比一般常用的齒輪變速機構簡單，調速范圍可達200^-250,而電機通常只能達到20。
3.運轉平穩，便于實現頻繁的換向。
4.操縱簡單，便于實現自動化。
5.容易實現安全過載保護。
6.運動機械零件在油中工作，潤滑良好，壽命長。
7.液壓元件易于實現通用化和標準化。
液壓傳動的缺點：
1.由于不可避免的泄漏，管路的彈性變形，影響運動平穩性，不宜實現準確的定比傳動。
2.由于液壓損失隨管路長度和流速而增加，故不適于遠距離傳動。
3.油的枯度隨溫度而變化，會影響傳動機構的工’作性能，因此在高溫和低溫下采用液壓傳動有較大的困難。
4.油液中如含有空氣，容易產生噪聲，并使低速運動不平穩。
5.液壓元件的制造及系統的調整和故障的判斷排除，均需較高的技術水平。